記者 杜萌

11月15日，北交所迎來(lái)開(kāi)市周年慶。經(jīng)過(guò)一年的發(fā)展，北交所上市公司已由開(kāi)市時(shí)的81家增至123家，總市值近2000億元。在北交所高速發(fā)展的同時(shí)，公募基金也積極參與其中，并設(shè)立北交所主題基金進(jìn)行投資。

首批8只一日售罄的北交所主題基金，至今業(yè)績(jī)?nèi)绾?？在同樣的命題作文下，不同的基金管理人又交出了怎樣的答卷？

Wind數(shù)據(jù)顯示，截止目前共有10只北交所主題基金，除了去年11月23日成立的首批8只主題基金外，中信建投、景順長(zhǎng)城的兩只主題基金分別月今年8月成立。

Wind數(shù)據(jù)顯示，因?yàn)闃I(yè)績(jī)浮虧，首批8只產(chǎn)品的最新規(guī)模均較發(fā)行時(shí)有不同程度下降。 截至三季度末，目前10只北交所主題基金的合計(jì)規(guī)模為36.63億元，相較于44.61億元的發(fā)行總規(guī)?？s水17.89%。

從業(yè)績(jī)來(lái)看，首批8只北交所主題基金雖然在同日成立，但業(yè)績(jī)較為分化。易方達(dá)北交所精選兩年定開(kāi)，成立至今回報(bào)率為-8.88%，是唯一一只跌幅在個(gè)位數(shù)的產(chǎn)品；嘉實(shí)北交所精選兩年定開(kāi)成立至今回報(bào)率為-34.2%，是8只產(chǎn)品中凈值跌幅最大的一只。

從持倉(cāng)來(lái)看，雖然基金在合同中規(guī)定80%以上的非現(xiàn)金基金資產(chǎn)將投資于北交所股票，但在三季報(bào)披露的重倉(cāng)股中，仍出現(xiàn)了貴州茅臺(tái)（600519.SH）、寧德時(shí)代（300750.SZ）等不屬于北交所范疇的股票。

其中，易方達(dá)北交所兩年在三季度報(bào)告中，貴州茅臺(tái)持倉(cāng)占比為2.83%，位列第6位重倉(cāng)股；華夏北交所兩年在三季度報(bào)告中，寧德時(shí)代持倉(cāng)占比為5.33%，位列第6位重倉(cāng)股；嘉實(shí)北交所兩年在三季度報(bào)告中，寧德時(shí)代持倉(cāng)占比為6.79%，位列第2位重倉(cāng)股。

這種操作是否屬于違規(guī)？“ 基金合同中規(guī)定了投資于股票的比例不低于基金資產(chǎn)的60%，投資于北交所的股票資產(chǎn)比例不低于非現(xiàn)金資產(chǎn)的80%。如果基金持有的非北交所股票的比例超過(guò)了20%，那肯定是明顯違規(guī)的。但現(xiàn)在季度報(bào)告僅僅披露了前十大重倉(cāng)股，并且沒(méi)有超過(guò)20%，因此不算違規(guī)，最多算是漂移?！蹦彻己弦?guī)稽查部人士表示。

嘉實(shí)北交所兩年定開(kāi)基金經(jīng)理劉杰、李濤在季報(bào)中表示，在三季度，利用市場(chǎng)下跌的機(jī)會(huì)，持倉(cāng)向優(yōu)質(zhì)龍頭公司集中，整體持倉(cāng)風(fēng)格以成長(zhǎng)為主。

易方達(dá)北交所兩年定開(kāi)基金經(jīng)理鄭希表示，因?yàn)榻M合倉(cāng)位較高，所以凈值波動(dòng)較大，主要配置了光伏、軟件、電動(dòng)車行業(yè)。后續(xù)將立足中長(zhǎng)期盈利成長(zhǎng)性和穩(wěn)定性的原則優(yōu)化組合。

星圖金融研究院研究員雒佑表示，北交所在聚焦專精特新、高成長(zhǎng)性、高科技屬性等特點(diǎn)下依舊有所成績(jī)實(shí)屬不易，也證明市場(chǎng)對(duì)于這類行業(yè)和公司的追捧熱情還是比較高的。當(dāng)下國(guó)內(nèi)國(guó)際處在經(jīng)濟(jì)復(fù)蘇、通脹回落等的拐點(diǎn)處，增長(zhǎng)跡象明顯，投資的價(jià)值比較明顯。而目前A股的增長(zhǎng)主線還不明朗，但是信創(chuàng)產(chǎn)業(yè)投資、科技安全等部分細(xì)分領(lǐng)域板塊站在當(dāng)下時(shí)點(diǎn)來(lái)看，未來(lái)的發(fā)展機(jī)遇很高，建議公募機(jī)構(gòu)也可結(jié)合三季報(bào)中業(yè)績(jī)超預(yù)期的個(gè)股進(jìn)行配置。