文｜新能源產(chǎn)業(yè)家
兩年前，寧德時(shí)代用一場(chǎng)發(fā)布會(huì)叩響了鈉電產(chǎn)業(yè)化的扳機(jī)。2023年，鈉電終于迎來(lái)了它的高光時(shí)刻。
原因無(wú)他，地球上鈉資源儲(chǔ)量是鋰資源的數(shù)百倍。當(dāng)碳酸鋰價(jià)格瘋狂上漲，車(chē)廠直言是在給鋰礦打工時(shí)，鈉的成本優(yōu)勢(shì)就極為可觀，產(chǎn)業(yè)化進(jìn)程也因此加速。
上海車(chē)展前夜，奇瑞和寧德時(shí)代共同官宣了鈉電池品牌 “ENER-Q”。2月23日，中科海鈉召開(kāi)發(fā)布會(huì)，推出三款鈉離子電池產(chǎn)品，并且其高能量密度電芯產(chǎn)品也應(yīng)用在思皓 EX10 花仙子-A00 級(jí)短途車(chē)。在動(dòng)力電池領(lǐng)域大規(guī)模上量，是鈉電池產(chǎn)業(yè)爆發(fā)性增長(zhǎng)的基礎(chǔ)。但對(duì)于鈉電上下游而言，此時(shí)的焦慮感遠(yuǎn)遠(yuǎn)大于興奮感。
原因在于鋰價(jià)的大幅波動(dòng)，鈉電池成倍放大的價(jià)格優(yōu)勢(shì)，在不斷下跌的行情中反過(guò)來(lái)成倍被削弱。據(jù)上海鋼聯(lián)4月26日發(fā)布的數(shù)據(jù)顯示，電池級(jí)碳酸鋰均價(jià)已經(jīng)連續(xù)三日?qǐng)?bào)18萬(wàn)元/噸。
“年初，鈉電可能是一個(gè)暴利行業(yè)，哪怕還沒(méi)有形成規(guī)模的情況下，毛利率依舊很高，但是到了最近，如果碳酸鋰真的到10萬(wàn)元每噸以下，工廠是否還有信心投產(chǎn)十幾個(gè)GWh？”青鈉能源董事長(zhǎng)王子煊表示，這就考驗(yàn)（從業(yè)者）對(duì)碳酸鋰價(jià)格的預(yù)判、膽量和勇氣。
鈉電到底能否成為下一個(gè)大風(fēng)口？錯(cuò)過(guò)鋰電行情，如何抓住鈉電？從業(yè)者的膽量和勇氣將來(lái)自何處？
01、成本！成本！還是成本！
答案可能要從制造一線去尋找。
在近日的高工鈉電峰會(huì)上，嘉賓討論最多的問(wèn)題就是成本與利潤(rùn)，從材料、電芯到制造，每一環(huán)節(jié)的成本都細(xì)細(xì)核算。
因?yàn)殁c的制造成本，決定著電池廠是否要繼續(xù)大規(guī)模投資產(chǎn)線。但是其成本不取決鈉的原材料價(jià)格，而是取決于碳酸鋰。
“當(dāng)以碳酸鋰20萬(wàn)元/噸的價(jià)格進(jìn)行核算，NFM體系下的鈉電和鋰電的成本還不相上下?！眱|緯鋰能中央研究院副院長(zhǎng)趙瑞瑞說(shuō)。
價(jià)格來(lái)到15萬(wàn)元/噸以下時(shí)，相比能量密度更高的鋰電池，鈉電池的成本優(yōu)勢(shì)就消失了，不僅會(huì)失去小動(dòng)力電池的市場(chǎng)，并且在儲(chǔ)能領(lǐng)域基本不可用。
圖：億緯鋰能對(duì)鈉離子電池的成本測(cè)算
不僅如此，尚未規(guī)模化生產(chǎn)的鈉電池，輔材、結(jié)構(gòu)件及制費(fèi)占比超過(guò)了60%，而鋰電池僅有43%。“所以鈉元素本身的降本空間已經(jīng)很小，只能通過(guò)電池進(jìn)一步做大、降低制費(fèi)及提升能量密度降本?！壁w瑞瑞說(shuō)。
不過(guò)不同動(dòng)力電池廠的成本曲線差異很大，因?yàn)樗槍?duì)的場(chǎng)景不同。
星恒電源是國(guó)內(nèi)兩輪車(chē)領(lǐng)域的上游公司，其鈉電負(fù)責(zé)人談亞軍以鈉電正極、負(fù)極、電解液分別為3.5萬(wàn)元、2.5萬(wàn)元、1.5萬(wàn)元為基礎(chǔ)，測(cè)算出鈉電和鋰電的成本交叉點(diǎn)，是在碳酸鋰為6萬(wàn)元每噸左右。
他表示，“除了成本優(yōu)勢(shì)，鈉電還擁有低溫性能好、電池倍率高等優(yōu)勢(shì)，因此2025年在兩輪車(chē)市場(chǎng)的滲透率將達(dá)20%以上。”
負(fù)極材料公司鑫森炭業(yè)給出了更精確的測(cè)算。創(chuàng)始人何天豐說(shuō)：“目前層狀氧化物正極路線的電芯材料成本約為0.58元/Wh，未來(lái)將下降至0.41元/Wh，聚陰離子路線的電芯材料成本現(xiàn)有市場(chǎng)價(jià)為0.61元/Wh，未來(lái)將降至0.39元/Wh。”
層狀氧化物體系鈉電池的成本結(jié)構(gòu)表
他預(yù)計(jì)，2023年，中國(guó)的鈉離子電芯企業(yè)有望實(shí)現(xiàn)3-8GWH的鈉離子電池的出貨。鈉電若能實(shí)現(xiàn)市場(chǎng)價(jià)格<0.6元/WH，市場(chǎng)需求將出現(xiàn)爆發(fā)式增長(zhǎng)，市場(chǎng)滲透率將大幅提升。
梳理來(lái)看，各方的共識(shí)是要將電芯材料成本降至0.3-0.4元/Wh，克容量達(dá)到100左右，鈉電才能呈現(xiàn)出爆發(fā)性增長(zhǎng)。
值得注意的是，作為鈉電池的三條技術(shù)路線之一，普魯士系的技術(shù)在會(huì)上基本不被提及。據(jù)新能源產(chǎn)業(yè)家了解，這條路線被多數(shù)下游廠商放棄，因?yàn)槠蒸斒肯档拟c電池生產(chǎn)及后續(xù)使用過(guò)程中可能會(huì)產(chǎn)生有劇毒的氰化物。
02、還未完成從零到一
價(jià)格還不是唯一的焦慮因素。鈉電產(chǎn)業(yè)化雖至元年，但上下游仍然還不成熟。
不同的技術(shù)路線使得鈉電池的電壓平臺(tái)不同，下游儲(chǔ)能公司就不得不選用多型號(hào)的逆變器來(lái)適配，研發(fā)更復(fù)雜的BMS電源管理系統(tǒng)。
對(duì)于整車(chē)廠，要應(yīng)對(duì)鈉電池1-2V的電壓壓差，不僅要從逆變器入手，更要鈉電池廠商去配套汽車(chē)三電系統(tǒng)的設(shè)計(jì)，而目前還少有公司能夠做到。
鈉電池目前也沒(méi)有統(tǒng)一的形態(tài)共識(shí)，這會(huì)影響量產(chǎn)的速度。
在制造端，圓柱電池的產(chǎn)能會(huì)超出方形電池的6倍以上，一條數(shù)億元的實(shí)際產(chǎn)線選型后基本無(wú)法變動(dòng)，產(chǎn)業(yè)鏈各方必須做出選擇。
眾多急需解決的問(wèn)題，使得鈉電的前景更加撲朔迷離。中科海鈉總經(jīng)理李樹(shù)軍直言，“鈉電產(chǎn)業(yè)現(xiàn)在遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒(méi)有完成從0到1。到達(dá)百GWh時(shí)代仍然還需要3-5年的時(shí)間?！?/p>
從零到一的速度取決下游應(yīng)用的發(fā)展，所有成本核算也都是基于特定領(lǐng)域的市場(chǎng)需求。
正如李樹(shù)軍所說(shuō)：“中科海鈉最早也不是想從材料-電芯-電池都做的公司，而是因?yàn)橄掠翁囟蛻舻男枨蠓催^(guò)來(lái)促進(jìn)其對(duì)鈉電材料、制造的布局?！?/p>
事實(shí)上，鈉電真正的對(duì)手，其實(shí)還不是鋰電，而是鉛酸電池。
現(xiàn)階段，鈉離子電池在儲(chǔ)能、中低續(xù)航里程電動(dòng)車(chē)、工程車(chē)、小動(dòng)力等細(xì)分市場(chǎng)的應(yīng)用需求潛力比較大，這也是由鈉電的性能特點(diǎn)決定的。
據(jù)天風(fēng)證券統(tǒng)計(jì)，鈉電整體性能與鋰電接近，能量密度稍遜，但低溫、安全和倍率性能突出。對(duì)比鉛酸電池，鈉電池的循環(huán)壽命更是有絕對(duì)的優(yōu)勢(shì)。
對(duì)于鈉電規(guī)?；资绿囟麻L(zhǎng)何佳表示，現(xiàn)在鈉電池關(guān)鍵是有人用，沒(méi)有用戶使用就毫無(wú)意義，只要盯著鉛酸電池市場(chǎng)就行了?！拔磥?lái)鈉電池會(huì)對(duì)鉛酸電池實(shí)現(xiàn)全面替代。”
值得一提的是，聚陰離子路線代表性公司之一眾鈉能源，就推出了僅售599元的聚鈉1號(hào)，搭載NFS-A1軟包電芯。聚鈉1號(hào)幾乎是貼著“”鉛酸電池”打，常溫循環(huán)壽命、單體電芯能量密度均是鉛酸電池的三倍以上。
目前鉛酸電池主要在兩輪車(chē)市場(chǎng)應(yīng)用，并占據(jù)著主導(dǎo)地位，出貨量占比在2021年超過(guò)了70%，鋰電池只在中高端兩輪車(chē)有使用。
愛(ài)瑪研究院院長(zhǎng)肖冰說(shuō)，“鈉電在兩輪車(chē)的應(yīng)用非?？捎^。但要解決的是成本問(wèn)題和可靠性問(wèn)題。其中還有很多不穩(wěn)定的因素?！?/p>
愛(ài)瑪、新日和雅迪是已推出鈉電池或鈉電兩輪車(chē)的公司，三家電動(dòng)車(chē)品牌占據(jù)兩輪車(chē)市場(chǎng)份額60%以上。
總體而言，在不同細(xì)分場(chǎng)景之下，鈉電的表現(xiàn)會(huì)很優(yōu)秀，會(huì)對(duì)鉛酸電池這一大市場(chǎng)進(jìn)行大量替代，對(duì)鋰電池?zé)o法覆蓋的低端市場(chǎng)進(jìn)行補(bǔ)充。