文｜產(chǎn)業(yè)科技Pro

城商行巨頭中，江蘇銀行的消費(fèi)金融底色最為明顯。

從江蘇銀行的消費(fèi)金融發(fā)力點(diǎn)來看，基于消費(fèi)金融與信用卡中心組織架構(gòu)支撐，主要依靠三大戰(zhàn)略驅(qū)動(dòng)，分別是信用卡、消費(fèi)金融、消金子公司。

業(yè)績(jī)指標(biāo)上，江蘇銀行信用卡、消費(fèi)金融業(yè)務(wù)增長(zhǎng)較快，尤其是消費(fèi)金融貸款余額位居城商行前列，是名副其實(shí)的城商行消金零售扛把子。

其中，信用卡業(yè)務(wù)在2018至2022的五年間，發(fā)卡量猛增三倍，年新增發(fā)卡量從20萬張躍升到百萬張。年初以來，江蘇銀行信用卡增加家裝、家居、汽車分期投放，實(shí)現(xiàn)上半年信用卡消費(fèi)交易額近300億元，同比增長(zhǎng)15%。

個(gè)人消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)五年增長(zhǎng)近兩倍，貸款余額近三千億元，超個(gè)人住房按揭貸款，成為個(gè)人貸款資產(chǎn)配比中權(quán)重最高的科目。另外，江蘇銀行消金子公司開業(yè)后業(yè)務(wù)快速起量，為母行零售業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型增添助力。

作為城商行，江蘇銀行在展業(yè)區(qū)域、物理網(wǎng)點(diǎn)和從業(yè)人員等方面劣于股份行，何以在消費(fèi)金融業(yè)務(wù)上一馬當(dāng)先？答案除了自營(yíng)發(fā)力，更明顯的標(biāo)簽在于助貸和聯(lián)名卡業(yè)務(wù)。

隨著零售業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型深化，江蘇銀行的消費(fèi)金融余額、零售AUM規(guī)模繼續(xù)在城商行中保持領(lǐng)先，這也為其帶來多元化的業(yè)績(jī)貢獻(xiàn)。江蘇銀行2023半年度業(yè)績(jī)快報(bào)顯示，截至上半年末，江蘇銀行資產(chǎn)總額、貸款余額、營(yíng)業(yè)收入、凈利潤(rùn)均實(shí)現(xiàn)增長(zhǎng)，整體體量穩(wěn)居城商行頭部。

消費(fèi)金融助力消費(fèi)復(fù)蘇的號(hào)角吹響，江蘇銀行消費(fèi)金融與信用卡的增長(zhǎng)勢(shì)能有望繼續(xù)擴(kuò)大。

 發(fā)卡量5年增3倍

信用卡業(yè)務(wù)是商業(yè)銀行零售轉(zhuǎn)型的先驅(qū)，也是大零售戰(zhàn)略的關(guān)鍵入口。但受限于網(wǎng)點(diǎn)、場(chǎng)景和卡中心展業(yè)能力等弱勢(shì)，城商行在信用卡業(yè)務(wù)上一直難有起色，直至互聯(lián)網(wǎng)金融興起，聯(lián)名卡為城商行發(fā)卡提供了獲客和場(chǎng)景支撐，盤活城商行信用卡增量起勢(shì)。

與同業(yè)共勢(shì)前行，江蘇銀行信用卡業(yè)務(wù)正是一個(gè)城商行發(fā)卡的微觀樣本。

以五年為節(jié)點(diǎn)，江蘇銀行信用卡業(yè)務(wù)釋放轉(zhuǎn)折信號(hào)。「產(chǎn)業(yè)科技」通過梳理財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)發(fā)現(xiàn)，2018年至2022年，江蘇銀行信用卡累計(jì)發(fā)卡量分別為166萬張、308萬張、412.66 萬張、510萬張、653.36萬張，期間增速為16%、86%、34%、24%、28%。

同期，江蘇銀行的信用卡透支余額為159億元、183億元、224億元、284億元、357.79億元，增速分別為37%、15%、22%、27%、26.06%。

對(duì)比可見，2019年是江蘇銀行信用卡發(fā)卡量突破的關(guān)鍵一年。當(dāng)年新增發(fā)卡量142萬張，往后每年保持百萬級(jí)新增發(fā)卡，而此前每年新增發(fā)卡在20萬張左右。

雖然與股份行和上海銀行等城商行的發(fā)卡量存有差距，但江蘇銀行的信用卡資產(chǎn)質(zhì)量可圈可點(diǎn)。由于江蘇銀行近年財(cái)報(bào)中未披露信用卡不良率，最新的不良數(shù)據(jù)不得而知，但可從2019年的信用卡不良率1.34%窺見江蘇銀行較高的信用卡資產(chǎn)質(zhì)量水平。

江蘇銀行信用卡業(yè)務(wù)緣何一躍而起？把時(shí)間拉回到2019年，彼時(shí)以美團(tuán)、京東等互聯(lián)網(wǎng)金融平臺(tái)為代表的聯(lián)名信用卡快速發(fā)展，江蘇銀行在2019年1月與美團(tuán)簽署戰(zhàn)略合作協(xié)議，金融與場(chǎng)景的跨界合作從此開啟。

2019年4月，江蘇銀行美團(tuán)聯(lián)名信用卡正式上線。江蘇銀行在年報(bào)中稱，與綜合消費(fèi)場(chǎng)景平臺(tái)合作推出聯(lián)名信用卡，不斷豐富信用卡產(chǎn)品體系。也正是這一年，江蘇銀行的信用卡發(fā)卡量猛增。

除了江蘇銀行，其他頭部城商行借助美團(tuán)等聯(lián)名渠道，信用卡業(yè)務(wù)也紛紛擴(kuò)容。不過伴隨信用卡新規(guī)出臺(tái)，重度依賴聯(lián)名合作渠道的城商行發(fā)卡量增速明顯下滑，江蘇銀行自然也不例外。

信用卡新規(guī)要求發(fā)卡行嚴(yán)格合作機(jī)構(gòu)管理，其中對(duì)商業(yè)銀行聯(lián)名卡影響最顯著的便是集中度指標(biāo)限制。

根據(jù)央行發(fā)布的《關(guān)于進(jìn)一步促進(jìn)信用卡業(yè)務(wù)規(guī)范健康發(fā)展的通知》，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)通過單一合作機(jī)構(gòu)或者具有關(guān)聯(lián)關(guān)系的多家合作機(jī)構(gòu)各類渠道獲取信用卡申請(qǐng)的，批準(zhǔn)信用卡的發(fā)卡數(shù)量合計(jì)不得超過本機(jī)構(gòu)信用卡總發(fā)卡數(shù)量的25%，授信額度合計(jì)不得超過本機(jī)構(gòu)信用卡總授信額度的15%。

嚴(yán)格的集中度管理，掐斷了部分城商行依靠單一頭部互聯(lián)網(wǎng)渠道發(fā)卡的想法。此外，互聯(lián)網(wǎng)流量原本十分集中，分化明顯，而城商行信用卡業(yè)務(wù)體量并不大，參照集中度指標(biāo)，城商行聯(lián)名卡的分子分母均受限。

如何破局新規(guī)帶來的影響，推動(dòng)信用卡業(yè)務(wù)繼續(xù)保持增長(zhǎng)，成為一眾城商行思考的命題。

自營(yíng)、助貸齊發(fā)力

為了維持消費(fèi)金融與信用卡業(yè)務(wù)穩(wěn)增，江蘇銀行打開助貸、渠道和自營(yíng)兩翼。

面對(duì)信用卡政策變化及存量市場(chǎng)沖擊，江蘇銀行信用卡一方面拓寬聯(lián)名卡渠道，保持聯(lián)名卡投放，去年以來陸續(xù)推出美團(tuán)優(yōu)選、BETTER、單車無界數(shù)字信用卡、移動(dòng)無界聯(lián)名卡等信用卡新產(chǎn)品。

另一方面則通過自營(yíng)網(wǎng)絡(luò)，挖掘?qū)俚厣罘?wù)場(chǎng)景，推動(dòng)自營(yíng)發(fā)卡增長(zhǎng)。江蘇銀行在2022年財(cái)報(bào)中稱，深化客群經(jīng)營(yíng)，針對(duì)新市民等群體的消費(fèi)服務(wù)需求，迭代升級(jí)數(shù)字 e 融卡、聚寶卡產(chǎn)品。

e 融卡是江蘇銀行信用卡拳頭產(chǎn)品之一，該產(chǎn)品此前為線下進(jìn)件，去年升級(jí)至數(shù)字“e融卡”，支持全線上化申請(qǐng)支用。e 融卡具備卡貸合一的屬性，既能滿足持卡人大額消費(fèi)、資金周轉(zhuǎn)需求，同時(shí)也配發(fā)一張標(biāo)準(zhǔn)信用卡。最新數(shù)據(jù)顯示，截至今年6月末，江蘇銀行數(shù)字“e融卡”累計(jì)發(fā)卡已突破15.9萬張。

在用卡、活卡層面，江蘇銀行基于分行網(wǎng)點(diǎn)區(qū)域內(nèi)的消費(fèi)場(chǎng)景挖掘，深入本地場(chǎng)景渠道，以新能源汽車分期、家裝分期等場(chǎng)景業(yè)務(wù)作為突破口，發(fā)力分期業(yè)務(wù)。

今年年初，江蘇銀行開展“十百千”拓渠工程，與綠地、金螳螂、紅星美凱龍等房地產(chǎn)、家居裝飾、家具賣場(chǎng)等家居家裝企業(yè)聯(lián)合開展信用卡分期優(yōu)惠活動(dòng)。今年以來，江蘇銀行家裝、家居等信用卡分期產(chǎn)品貸款投放實(shí)現(xiàn)倍數(shù)增長(zhǎng)。

除了信用卡業(yè)務(wù)，江蘇銀行的消費(fèi)金融業(yè)務(wù)同樣也采取助貸、自營(yíng)齊發(fā)力的方式，實(shí)現(xiàn)余額穩(wěn)增，體量居城商行首位，在城商行中扮演“消金一哥”的角色。

根據(jù)財(cái)報(bào)數(shù)據(jù)，江蘇銀行個(gè)人消費(fèi)貸款業(yè)務(wù)在2018年至2022年間，余額分別為1056億元、1628億元、1988億元、2544億元、2878億元，五年間增長(zhǎng)近兩倍。

江蘇銀行消金業(yè)務(wù)的猛增離不開助貸業(yè)務(wù)支撐，其在財(cái)報(bào)中稱與頭部互聯(lián)網(wǎng)機(jī)構(gòu)深度合作，業(yè)務(wù)質(zhì)效不斷提升，效益貢獻(xiàn)進(jìn)一步增強(qiáng)。雖然江蘇銀行未披露合作的助貸平臺(tái)，但據(jù)「產(chǎn)業(yè)科技」了解，其主要合作了螞蟻、京東金融、攜程金融、美團(tuán)金融等頭部助貸平臺(tái)。

自營(yíng)方面，江蘇銀行通過直銷和線下網(wǎng)點(diǎn)，布局了兩大自營(yíng)消金產(chǎn)品“消費(fèi)隨e貸”、“卡易貸”。這兩款產(chǎn)品最高額度均為30萬元，主要面向公積金優(yōu)質(zhì)客群。其中，“消費(fèi)隨e貸”為純線上產(chǎn)品，“卡易貸”由線下分支行網(wǎng)點(diǎn)進(jìn)件。

自營(yíng)產(chǎn)品設(shè)定嚴(yán)格的客群準(zhǔn)入，覆蓋優(yōu)質(zhì)客群以降低信用風(fēng)險(xiǎn)；助貸產(chǎn)品依托頭部流量平臺(tái)風(fēng)控篩選，覆蓋下沉客群。兩方合力讓江蘇銀行在風(fēng)險(xiǎn)可控的前提下，快速擴(kuò)張消費(fèi)金融業(yè)務(wù)。數(shù)據(jù)顯示，江蘇銀行2022年個(gè)貸不良率僅為0.7%，不僅在城商行中保持較優(yōu)水平，而且相較股份行也不遜色。

無論是信用卡還是消費(fèi)金融業(yè)務(wù)，江蘇銀行的消費(fèi)金融布局均難以擺脫區(qū)域限制，這意味著僅僅依靠銀行渠道做強(qiáng)消費(fèi)金融可能受限。根據(jù)財(cái)報(bào)信息，江蘇銀行下轄 17 家分行，江蘇省外核心分行包括北京分行、上海分行、深圳分行、杭州分行，雖然展業(yè)范圍覆蓋長(zhǎng)三角、珠三角、環(huán)渤海，但畢竟服務(wù)觸達(dá)區(qū)域有限。

從江蘇銀行披露的貸款區(qū)域劃分來看，主要投放區(qū)域還是江蘇地區(qū)。截至2022年年末，在江蘇銀行各項(xiàng)貸款中，江蘇地區(qū)貸款余額13667億元，占比85.2%；長(zhǎng)三角地區(qū)（不含江蘇）貸款余額1066億元，占比6.64%；珠三角地區(qū)貸款余額685億元，占比4.27%；環(huán)渤海地區(qū)貸款余額624億元，占比3.89%。

為了延伸消費(fèi)金融業(yè)務(wù)半徑，突破展業(yè)區(qū)域限制，江蘇銀行把消費(fèi)金融戰(zhàn)略重心放到消金子公司蘇銀凱基身上。開業(yè)兩年來，蘇銀凱基依靠助貸模式業(yè)務(wù)快速起量，已經(jīng)在江蘇銀行消費(fèi)金融業(yè)務(wù)版圖中起到貢獻(xiàn)。

2022年，蘇銀凱基消金實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入17.67億元，凈利潤(rùn)1.6億元。與2021年相比，營(yíng)收同比增長(zhǎng)336%，凈利潤(rùn)同比增長(zhǎng)841%。官網(wǎng)信息披露，截至今年6月底，蘇銀凱基貸款余額已突破300億元，累計(jì)服務(wù)全國(guó)客戶超500萬戶。

蘇銀凱基在業(yè)務(wù)方向上，延續(xù)了母行消費(fèi)金融業(yè)務(wù)的線上基因，但從消費(fèi)金融行業(yè)發(fā)展趨勢(shì)看，現(xiàn)階段僅僅依靠助貸想突破500億乃至千億體量，已經(jīng)比較困難。因此，蘇銀凱基接下來若想打開全國(guó)市場(chǎng)，自營(yíng)和線下的布局不可或缺。

手持消費(fèi)金融、信用卡、消金子公司三張王牌，城商行消金一哥大步向前。